{"id":6131,"date":"2024-02-09T09:29:00","date_gmt":"2024-02-09T09:29:00","guid":{"rendered":"https:\/\/afrikmanagement.com\/?p=6131"},"modified":"2024-02-09T09:29:00","modified_gmt":"2024-02-09T09:29:00","slug":"marche-obligataire-le-benin-mobilise-750-millions-de-dollars-sur-une-maturite-de-14-ans-et-devient-le-troisieme-meilleur-credit-dafrique-en-dollar-us","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/afrikmanagement.com\/index.php\/2024\/02\/09\/marche-obligataire-le-benin-mobilise-750-millions-de-dollars-sur-une-maturite-de-14-ans-et-devient-le-troisieme-meilleur-credit-dafrique-en-dollar-us\/","title":{"rendered":"March\u00e9 obligataire : le B\u00e9nin mobilise 750 millions de dollars sur une maturit\u00e9 de 14 ans et devient le troisi\u00e8me meilleur cr\u00e9dit d\u2019Afrique en dollar US"},"content":{"rendered":"<p><strong><em>Le rendement de l\u2019\u00e9mission conclue le 6 f\u00e9vrier 2024, fait du B\u00e9nin, le troisi\u00e8me meilleur cr\u00e9dit d\u2019Afrique en dollar US, derri\u00e8re le Maroc et l\u2019Afrique du Sud. Il s\u2019agit de la premi\u00e8re \u00e9mission de l\u2019histoire du B\u00e9nin sur le segment en dollar du march\u00e9 obligataire international pour un montant de 750 millions de dollars, avec une \u00e9ch\u00e9ance finale en 2038, a indiqu\u00e9 le gouvernement togolais.<\/em><\/strong><\/p>\n<p><strong>Emmanuel Dulac HOUSSOU, B\u00e9nin<\/strong><\/p>\n<p>Dans un communiqu\u00e9 de presse du gouvernement b\u00e9ninois en date du 07 f\u00e9vrier 2024, cette op\u00e9ration marque une nouvelle \u00e9tape dans la strat\u00e9gie de financement du B\u00e9nin, contribuant \u00e0 l\u2019\u00e9largissement de la base investisseurs du pays. Les fonds mobilis\u00e9s, serviront au financement de projets \u00e0 fort impact de d\u00e9veloppement du Programme d&rsquo;action du gouvernement, entr\u00e9 dans sa deuxi\u00e8me phase depuis 2021.<\/p>\n<p>Cette op\u00e9ration in\u00e9dite pour le B\u00e9nin fait suite \u00e0 trois jours de marketing \u00e0 Londres et \u00e0 New York entre le 1<sup>er<\/sup> et le 5 f\u00e9vrier 2024, pendant lesquels une d\u00e9l\u00e9gation de la R\u00e9publique du B\u00e9nin a pu rencontrer plus de 150 investisseurs internationaux.<\/p>\n<p>Le fort int\u00e9r\u00eat suscit\u00e9 par cette op\u00e9ration inaugurale en dollar s\u2019est traduit par une demande consid\u00e9rable, avec la participation de plus de 200 investisseurs internationaux. Gr\u00e2ce \u00e0 cette opportunit\u00e9 en dollar, plusieurs dizaines d\u2019investisseurs am\u00e9ricains participent \u00e0 une \u00e9mission internationale b\u00e9ninoise pour la premi\u00e8re fois. Le livre d\u2019ordres a atteint un pic de 5 milliards de dollars dans la journ\u00e9e, soit une souscription 10 fois sup\u00e9rieure au montant initialement annonc\u00e9 au march\u00e9.<\/p>\n<p>Il s\u2019agit du plus fort taux de souscription jamais atteint par le B\u00e9nin sur les march\u00e9s internationaux de capitaux. L\u2019int\u00e9r\u00eat manifest\u00e9 par les investisseurs a permis de compresser le rendement \u00e0 l\u2019\u00e9mission de 50 points de base au cours de la journ\u00e9e d\u2019\u00e9mission. Les Autorit\u00e9s se f\u00e9licitent de la grande qualit\u00e9 du livre d\u2019ordres, o\u00f9 les plus grands gestionnaires d\u2019actifs du monde sont repr\u00e9sent\u00e9s.<\/p>\n<p>Les fonds mobilis\u00e9s permettent au B\u00e9nin de couvrir une grande partie du besoin de financement pour l\u2019ann\u00e9e 2024, tout en pr\u00e9servant la qualit\u00e9 du portefeuille de dette publique du pays. Le nouvel instrument, d\u2019une maturit\u00e9 longue de 14 ans, affiche un coupon en dollars de 7,96%, correspondant \u00e0 un coupon \u00e9quivalent en euro de 6,50% \u00e0 la date de l\u2019\u00e9mission.<\/p>\n<p><strong>Emmanuel Dulac HOUSSOU<\/strong><\/p>\n<p>(Afrik Management\/ F\u00e9vrier 2024)<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"<p>Le rendement de l\u2019\u00e9mission conclue le 6 f\u00e9vrier 2024, fait du B\u00e9nin, le troisi\u00e8me meilleur cr\u00e9dit d\u2019Afrique en dollar US, derri\u00e8re le Maroc et l\u2019Afrique du Sud. Il s\u2019agit de la premi\u00e8re \u00e9mission de l\u2019histoire du B\u00e9nin sur le segment en dollar du march\u00e9 obligataire international pour un montant de 750 millions de dollars, avec une \u00e9ch\u00e9ance finale en 2038, a indiqu\u00e9 le gouvernement togolais. Emmanuel Dulac HOUSSOU, B\u00e9nin Dans un communiqu\u00e9 de presse du gouvernement b\u00e9ninois en date du 07 f\u00e9vrier 2024, cette op\u00e9ration marque une nouvelle \u00e9tape dans la strat\u00e9gie de financement du B\u00e9nin, contribuant \u00e0 l\u2019\u00e9largissement de [&hellip;]<\/p>\n","protected":false},"author":5,"featured_media":6132,"comment_status":"open","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"footnotes":""},"categories":[9],"tags":[],"class_list":["post-6131","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-finances"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/afrikmanagement.com\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/6131","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/afrikmanagement.com\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/afrikmanagement.com\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/afrikmanagement.com\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/users\/5"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/afrikmanagement.com\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/comments?post=6131"}],"version-history":[{"count":1,"href":"https:\/\/afrikmanagement.com\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/6131\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":6133,"href":"https:\/\/afrikmanagement.com\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/posts\/6131\/revisions\/6133"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/afrikmanagement.com\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/media\/6132"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/afrikmanagement.com\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/media?parent=6131"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/afrikmanagement.com\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/categories?post=6131"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/afrikmanagement.com\/index.php\/wp-json\/wp\/v2\/tags?post=6131"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}